2021年對(duì)于車企來說,可能比2020年還難受。消費(fèi)市場(chǎng)的確重啟了,但是味道變了。雖然燃油車還是消費(fèi)大頭,但市場(chǎng)注意力都跑到電動(dòng)那里去了。特斯拉一家拿到一多半的流量,隔三差五調(diào)個(gè)價(jià)出個(gè)新聞。上游芯片和
電池輪流卡脖子,供應(yīng)鏈被截得七零八落。
自建電池產(chǎn)能,由需求規(guī)模決定嗎?
比芯片好一點(diǎn)不多,今年動(dòng)力電池供應(yīng)一直偏緊。
今年上半年動(dòng)力電池銷量58.2GWh,增長(zhǎng)173.6%;同期裝機(jī)量52.5GWh,同比增200.3%。裝機(jī)量占據(jù)銷量的90.2%,而去年這一比例是79.5%。考慮到儲(chǔ)能需求,去年的產(chǎn)能富;径急怀缘袅恕
今年,動(dòng)力電池產(chǎn)量、銷量都在快速上升周期,行業(yè)已經(jīng)在為下半年的需求做準(zhǔn)備。一、二線電池供應(yīng)商產(chǎn)能已經(jīng)滿載。
還有個(gè)細(xì)節(jié),就是長(zhǎng)城旗下的蜂巢能源。上半年蜂巢給長(zhǎng)城供應(yīng)565.6MWh,占據(jù)長(zhǎng)城需求的43.7%,而蜂巢總的裝機(jī)量為570MWh,也就是說,蜂巢的產(chǎn)能基本都供長(zhǎng)城了。
對(duì)一直在謀求上市的蜂巢來說,這不是好消息,因?yàn)榭苿?chuàng)板要求IPO企業(yè)大客戶訂單占比不能超過30%。看來長(zhǎng)城的保供需求已經(jīng)壓倒蜂巢上市訴求了。
這樣看上去,自建產(chǎn)能優(yōu)先用于自家保供,沒毛病。理論上,主機(jī)廠要不要自建電池產(chǎn)能,取決于需求。只有需求足夠大的時(shí)候,自建電池產(chǎn)能才有成本競(jìng)爭(zhēng)力。
既然外部供應(yīng)無法做到在任何時(shí)候保證供應(yīng),那么自建產(chǎn)能就成為必要的了。前提是,對(duì)自己新能源銷量要有足夠信心。因?yàn)殡姵禺a(chǎn)能固投是相當(dāng)龐大的,GWh為目標(biāo)的產(chǎn)能,耗資不亞于整車生產(chǎn)線,建設(shè)周期兩年(略快于整車廠),投資回收周期長(zhǎng)達(dá)四五年,和整車廠也差不多。
這么看來,大規(guī)模自建產(chǎn)能的跨國(guó)公司,諸如大眾、戴姆勒、通用等,一旦
電動(dòng)車銷量未達(dá)預(yù)期,自建產(chǎn)能投入就可能反噬自身。
和整車市場(chǎng)一樣,動(dòng)力電池市場(chǎng)同樣有枯榮周期。2019年的時(shí)候,業(yè)內(nèi)包括寧德時(shí)代,都談?wù)摰氖?023年過剩怎么辦。轉(zhuǎn)眼2020年下半年開始,大家都瘋狂投入擴(kuò)張。不要說寧德時(shí)代這種一線,就連二線也都把2023-2025產(chǎn)能規(guī)劃喊到100-200GWh。因此,主機(jī)廠是否需要自建產(chǎn)能,必須超越整車和電池一個(gè)枯榮周期來看。
三管齊下
自建產(chǎn)能路線圖,如今套路已經(jīng)被主機(jī)廠摸的比較明確了。簡(jiǎn)單說,就是一線保供,即與頭部電池企業(yè)合作,鎖定大訂單;扶持二線電池生產(chǎn)商,最好參股合資;同時(shí)投資創(chuàng)業(yè)企業(yè),上新技術(shù)(譬如碳硅負(fù)極)試圖在下一個(gè)彎道超車。
這么一來,自建就有了三種方式:純粹的自建、與電池供應(yīng)商合資、投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)。
其中大眾的做法是個(gè)典型。大眾的全球電池供應(yīng)商,包括LG化學(xué)、SKI和寧德時(shí)代、國(guó)軒高科。大眾已經(jīng)簽署了480億美元電池訂單,其中大眾收購(gòu)國(guó)軒高科24%的股份,成為后者的大股東。
與此同時(shí),大眾自己規(guī)劃了240GWh的電池產(chǎn)能。在歐洲,大眾與國(guó)軒合資,在德國(guó)薩爾茨吉建設(shè)電池生產(chǎn)線,計(jì)劃2025年量產(chǎn)。同時(shí)投資瑞典的Northvolt,生產(chǎn)線在2023年開始量產(chǎn),這是大眾的王牌項(xiàng)目。大眾在西班牙的第三電池工廠,規(guī)劃產(chǎn)能40GWh,卻沒有宣布合資方,大眾打算自建。這樣一來,大眾的電池規(guī)劃里面,就涵蓋了所有方式,一線車企不做選擇題。
自建產(chǎn)能的不同地位
馬斯克說過,特斯拉自建產(chǎn)能“永遠(yuǎn)”不會(huì)替代供應(yīng)商,只會(huì)是后者的補(bǔ)充。這種話可以理解為安撫供應(yīng)商,但供應(yīng)商不是傻瓜,會(huì)被幾句話哄住。
特斯拉的確是這么做的,雖然收購(gòu)了兩家電池企業(yè),但只用于試驗(yàn)新技術(shù),并沒有放大產(chǎn)能(起碼這兩年沒有),大訂單都發(fā)給供應(yīng)商。在美國(guó)發(fā)給松下和LG化學(xué),在中國(guó)給了LG化學(xué)和寧德時(shí)代。
現(xiàn)在電池供應(yīng)吃緊,理論上主機(jī)廠不但要找“二供”,還要找“三供”。但如果寧德時(shí)代能夠接單的話,基本上有“二供”也就足夠了。
長(zhǎng)城就是這么干的。長(zhǎng)城一方面大力培植蜂巢,把蜂巢2025年產(chǎn)能規(guī)劃定在200GWh,但今年6月和寧德時(shí)代簽了10年戰(zhàn)略合作協(xié)議。后者雖然是框架協(xié)議,沒有約束力,但長(zhǎng)城不會(huì)只依靠蜂巢。同時(shí),拆分獨(dú)立的蜂巢,也會(huì)尋求外供。這對(duì)雙方的業(yè)務(wù)健康度都有幫助。
今年,蜂巢一直處于產(chǎn)能爬坡中,每月大致匹配150MWh采購(gòu)需求,和寧德時(shí)代每月8GWh左右的需求,材料采購(gòu)成本上存在差異,電芯生產(chǎn)出來,成本也有差異(假定良品率相同)。歐拉和宏光MINI EV競(jìng)爭(zhēng)模式差不多,都在力拼BOM,對(duì)電池采購(gòu)價(jià)格很敏感。
因此,對(duì)于長(zhǎng)城這樣的企業(yè)來說,除非自建產(chǎn)能龐大到足夠滿足自身所有需求,否則不會(huì)放棄外供,特別是寧德時(shí)代這種供應(yīng)商。
比亞迪拆分電池業(yè)務(wù)的決心,并不早于長(zhǎng)城。比亞迪立足的是優(yōu)先滿足自身需求,這是基于比亞迪電池業(yè)務(wù)做的比較大而定的。在國(guó)內(nèi),比亞迪自身需求,由旗下弗迪電池供應(yīng)100%,上半年達(dá)到7.6GWh之多。從5月份起,弗迪供應(yīng)一汽紅旗和長(zhǎng)安的使用量逐步增加,雖然比照比亞迪仍然不值一提,但多元化的指向是確鑿無疑的。
比亞迪模式特殊,是因?yàn)樗孔鲭姵仄鸺遥旧砭褪且患译姵毓⿷?yīng)商,只不過從消費(fèi)電池轉(zhuǎn)向動(dòng)力電池。其實(shí)松下、LG、三星SDI,無不如是。
有自建電池產(chǎn)能,才能踏實(shí)
以特斯拉為代表,自建產(chǎn)能不是為了搶產(chǎn)能保供,而是為了下一代產(chǎn)品,用于新技術(shù)和提升良品率的試驗(yàn)項(xiàng)目。
事實(shí)上,戴姆勒和大眾在模組標(biāo)準(zhǔn)上推出的一系列創(chuàng)新,與寧德時(shí)代、比亞迪的無模組技術(shù)創(chuàng)新(CTP和刀片),交相輝映。電池從單體到模組,再到電池包,主機(jī)廠在技術(shù)上從未放棄過自己引領(lǐng)技術(shù)。
不過,在新能源行業(yè),由于價(jià)值鏈分配逐漸向上游偏移,盡管變化是漸進(jìn)的,但趨勢(shì)沒問題。雖然電池供應(yīng)商賬面上盈利都放在龐大的固投上面,但是現(xiàn)金流已經(jīng)非常穩(wěn)固,又有上市融資的便利。有了錢的一線電池供應(yīng)商,在電池技術(shù)(從單體一直到PACK)資金投入上,逐漸領(lǐng)先于主機(jī)廠。
雖然有特斯拉這樣的異類(特斯拉堅(jiān)持開發(fā)自己的下一代電池),但電池技術(shù)軍備競(jìng)賽,供應(yīng)商正在緩慢取得優(yōu)勢(shì)。今年初寧德時(shí)代發(fā)布了CTC技術(shù),即直接在底盤上集成預(yù)置電池。雖然2025年才會(huì)正式量產(chǎn),但這要放在燃油車上,這種事絕無可能,相當(dāng)于動(dòng)了主機(jī)廠作為系統(tǒng)集成商的底線。
越是這樣,主機(jī)廠越不會(huì)放棄自建產(chǎn)能。哪怕存在規(guī)模成本劣勢(shì),也不能放棄。如果自己不做點(diǎn)電池,就會(huì)任由供應(yīng)商宰割。對(duì)主機(jī)廠來說,這是從未經(jīng)歷過的事。
“人汽”觀察:
只有自己有電池產(chǎn)能,不管多么少,睡覺都踏實(shí)。但是這與上世紀(jì)90年代以來主機(jī)廠謀求與供應(yīng)商脫鉤的趨勢(shì),截然相反。新時(shí)代的新規(guī)矩是:哪怕只在電池生產(chǎn)上“沾一手”,也不讓供應(yīng)商通吃。
(責(zé)任編輯:子蕊)